8 września 2011

Kontrakty na S&P500 wczoraj o 17:30 były na poziomie 1187,15, teraz są na 1194,15, co oznacza wzrost o 0,59%. Ale ten plus na kontraktach S&P w ostatnich minutach robi się coraz mniejszy. Kontrakty europejskie na minusach : od -0,48% do -0,73%.

I S&P500 i WIG20 odbiły się wczoraj bardzo wyraźnie od poziomów wsparcia. Dalszy wzrost nie jest przesądzony, ale w takiej sytuacji nawet gdyby zaczęły spadać, to nie grozi to natychmiastową katastrofą, poduszka bezpieczeństwa to jakieś 5% w USA i 2,9% w Polsce. Wsparcie dla WIG20 jest dziś na 2301,3. Z drugiej strony opór dla wzrostów jest dopiero w okolicach 2480, czyli za 4,6%.


Dziś dzień banków centralnych w Europie. O 13:00 decyzja Bank of England, o 14:30 konferencja Tricheta po posiedzeniu Europejskiego Banku Centralnego. Kluczowe będzie to, czy pojawią się u Tricheta jakiekolwiek sygnały zmiany nastawienia, zwiększające prawdopodobieństwo obniżania stóp w przyszłości. Ponadto każda sugestia na temat Włoch/Grecji/innych PIIGS będzie mogła mieć znaczenie. Bank of England też może ruszyć rynkiem, zwłaszcza jeśli ogłosi jakiś donośny quantitative easing, czyli skup obligacji z rynku.

Dodatkowo o 19:30 w Minnesocie przemawia dziś Ben Bernanke. Wszelkie sugestie apropos instrumentów, których chciałby użyć aby pobudzić amerykańską gospodarkę będą istotne ( czy wyznaczenie docelowej rentowności obligacji na rynku jako celu FED, czy QE3, czy wydłużenie zapadalności portfela skupionych już papierów, czy ruch stopą rezerw obowiązkowych, czy jeszcze coś innego )

Jest dośc wyraźny spadek eksportu Niemiec w sierpniu. Dokładnie o 1,8% mdm, a oczekiwano spadku tylko o 0,1%.

Poza tym dziś mamy dane o handlu zagranicznym Francji (8:45) i USA (14:30), a do tego o 14:30 cotygodniowe dane z amerykańskiego rynku pracy

Fitch ostrzegł, że obecnie prawdopodobieństwo obniżki ratingu Japonii są większe niż kiedykolwiek wcześniej. Ponadto w ciągu dwóch lat może zostać obniżony rating Chin.

We Włoszech dziś niższa izba parlamentu ma zatwierdzić cięcia budżetowe ( 54mld EUR ). Izba wyższa zatwierdziła je wczoraj. Oszczędności budżetowe przegłosowuje dziś także francuski Senat.

Rynek może dziś się też ustawiać trochę pod orędzie Obamy o pomysłach gospodarczych, które będzie wygłoszone o 1 w nocy polskiego czasu. Ale wydaje mi się, że będzie to mieć większy wpływ na końcówke sesji w USA, w Europie niekoniecznie.

W Grecji dziś mają strajkować taksówkarze, lekarze i dentyści, ma być też protest studentów.

Facebook miał w pierwszym półroczu 1,6 mld USD przychodów i blisko 0,5 mld USD zysku netto. To daje całkiem fajną marże netto 31%. Niezły biznes z tego Facebooka.

Przychody Intercars wzrosły w sierpniu o 20% rdr

Polskie Jadło miało w sierpniu 1,134m PLN przychodów. W lipcu było 1,123m PLN, czyli w sierpniu był wzrost o 1% mdm.

Dziś do obrotu wchodzi kolejne 9,68m nowych akcji Petrolinvestu

Top 10

1. Dzień zacznie się od spadków. Kontrakt na S&P500 od wczoraj od 17:30 spadł o 0,88%, kontrakty europejskie tracą od 1% do 1,3%. 
2.          Dla WIG20 kluczowa będzie obrona wczorajszego dołka 2177 i dołka sprzed tygodnia 2115. Potem możemy mieć kolejną falę paniki.
   3. W USA dla S&P 500 istotne są wczorajszy dołek 1131, a potem 1118 i 1101 ( w uproszczeniu 1100 ). Dla kontraktu na S&P 500 : 1128, 1103 i 1077.
   4.  W kalendarium nie ma dziś nic istotnego. Inwestorzy są sami ze sobą. 
   5.  FED otworzył linie swapowe ze szwajcarskim bankiem centralnym, co pokazuje, że w Europie na rynku międzybankowym brakuje dolarów. 
   6.  W Polsce o 14 będą dane o inflacji bazowej. Jeśli spadnie, to zwiększy szanse na obniżkę stóp procentowych
   7.  Pod koniec 2011 może ruszyć nowy proces sprzedaży akcji Enei – powiedział wiceminister Skarbu Państwa
   8. Stalprofil po sesji rozdziela dywidendę, 0,25 PLN na akcję, stopa dywidendy:  1,5%, wypłata 13 września
   9.  Wyniki finansowe pokazały TU Europa, Intercars, TUP, Hydrobudowa, Asseco CE, Marvipol, Travelplanet
   10. O 11 Donald Tusk w Sejmie będzie mówić o działaniach rządu w obliczu kryzysu na rynkach finansowych.
   
   
   REKOMENDACJE
   
   
   Upside                                Rekomendacja
   19,4%                                GPW – 51 PLN od UBS, neutralnie
   
   
   
   
   
   

Emitent

GŁÓWNY RYNEK

DOM DEVELOPMENT – kupili za 168,25 mln PLN grunt o powierzchni 98.879 mkw w Warszawie przy Powązkowskiej 7/13

IDEA TFI – rozdają 0,43 PLN dywidendy. Wypłata 12 maja. Stopa dywidendy 4,24%.

KINO POLSKA TV / ATM GRUPA – kanały telewizyjne spółek znajdą się na pierwszym polskim multipleksie naziemnej telewizji cyfrowej

RAINBOW TOURS – przychody w marcu spadły o 3,6% rdr

INTER CARS – RN zgadza się z zarządem, aby nie wypłacać dywidendy

NEW CONNECT

DOMENOMANIA – rozmawiają z potencjalnymi podmiotami do przejęcia na rynku usług hostingowych

MORIZON – wg badań Megapanel PBI/Gemius w lutym spółka miała 337,4 tys. realnych użytkowników, co oznacza wzrost o 31% MDM. Spółka wyprzedziła swojego konkurenta – szybko.pl

MOTORICUS – spółka zależna Aaltonen dostanie 1,782 mln PLN dofinansowania unijnego

MAKOLAB – dostaną 0,949 mln PLN za wdrożenie u klienta platformy internetowej do wspomagania analiz finansowych